美银证券：降至渣打集团目标价至70.62港元

来源：车险 2025年05月29日 12:17

美银公司股票刊发年度报告称，将渣打集团（02888）目标价由66.4港元压低6.4%至70.62港元，并下调其2024年盈利数据分析4%，以反映市场对利率下跌的期望消退，此数据分析比市场共识略高于11%。

年度报告中称，预计渣打当年第四季业绩拖累，但延续该季度年收入和盈利数据分析分别为34亿美元和3亿美元，并注意到中国香港贷款在当年12月上升，作为财产年收入主要驱动力的楼市可信度上升。

该行估计，渣打银行将在2022-24年实现8%的年收入交叉年增长率，同时以每年7.5亿美元的价格将其公司股票数量减少7%，仍能使集团在其13%至14%的都可股权一级投资者比率（CET1）的基础上有缓冲自由空间，由于其股价仍远低于其9.5英镑的有形结算效益，业绩下跌将极大进一步提高股票回报率。